非凡“履”程·委员说 | 司马红委员：分层分类设置“红黄绿灯” 引导规范资本健康发展

　　2021年中央经济工作会议中指出，要正确认识和把握资本的特性和行为规律。 全国政协委员、民建北京市委主委、北京市科协常务副主席司马红在接受人民网专访时表示，要分层分类设置“红绿灯”，引导规范资本健康发展。

　　准入监管 要更加科学精准

　　司马红认为，在我国，资本行为和流向既受到国家规划、产业政策等宏观经济政策的引导，也受到投融资、生产经营、行业监管等一系列法律法规政策制约。

　　针对新形势下资本扩张的行为特征，司马红认为，需要进一步完善资本准入环节的监管规则，分层分类为资本设置“红黄绿灯”，引导资本更好服务于高质量发展。“当前，准入环节对资本的规范主要以个案的许可和审查为主，”司马红强调，“但对于具体个案在资本扩张中的地位和作用缺少系统性评价，不利于监管部门动态完整掌握资本扩张版图，导致不能及时研判可能正在累积的无序扩张风险。”

　　司马红进一步解释，从近年来全球监管趋势看，平台规模越大、系统重要性越强，越应承担更大责任。我国应探索建立分级分类的准入制度，对已具备相当规模的资本方给予更加严格的准入限制。同时，目前在准入环节主要以“不能做什么”的负面清单为主，在引导资本朝着“为我所需”的方向发展上，还需要系统深入研究，进行相应的制度设计。

　　完善体系 设置“红黄绿灯”

　　针对上述问题，司马红建议，要抓紧完善准入环节规则体系，分层分类设置“红黄绿灯”。

　　“红灯”即严令禁止，明确规则底线，建立负面清单。例如义务教育、基本医疗等基础民生领域及金融等关系国家经济命脉安全领域，要严格设置准入禁区，抑制资本在涉及国家安全、社会公平等领域进行扩张的冲动。确立并细化负面清单，严厉打击平台垄断、市场操控、无序扩张等现象。

　　“黄灯”即条件性警示，负面清单之外的领域要统筹发挥有效市场与有为政府的协调作用。对需要根据资本所有制、规模、结构等施加必要限制的领域，附条件准入或附加更严格的行为义务。例如欧洲议会最近审议通过的数字市场法草案，规定了大型互联网平台数字“守门人”的认定标准，并对符合守门人标准的大型平台企业附加更严格的合规义务。

　　“绿灯”即积极鼓励，鼓励资本合规经营发展，激发各类市场主体活力。在允许各类资本进入的“绿灯”区域，要坚定不移发挥市场配置资源的决定性作用，加强事中事后行为监管，强化反垄断和反不正当竞争，营造有利于资本健康有序发展的市场环境。

　　统筹兼顾 稳定市场经济体系

　　目前，从世界主要经济体的金融监管趋势来看，为了有效防范系统性风险，普遍采用一体化模式加强综合监管。“加强监管协同，需要建立统一的资本风险监测预警体系。”司马红表示，在不改变我国现有条块结合的监管模式下，在国务院金融委统一指挥下强化监管协同，健全跨部门的风险监测、评估、预警和处置机制，及时识别、研判和应对跨行业、跨市场的系统性风险。

　　此外，司马红还提出要坚持运用法治思维加强对资本的有效监管，健全并严格执行产权保护的法律制度体系，打造更安全的市场经济体系，保护和激发企业家信心；把握好制度规则出台和执行的时度效，留足过渡期，稳定市场预期。

　　“当前和今后一个时期，金融等各类风险仍处于易发多发期，经济下行压力也不容忽视。应坚持稳中求进的工作总基调，把握好相关制度规则出台和执行的时度效，尤其是出台具有收缩效应的政策要先试点后推广或设置过渡期。”司马红说。